期权的内涵价值和时间价值怎么算

1. 期权的内涵价值和时间价值怎么算

期权内在价值 Intrinsic value：是指多方行使期权时可以获得的收益的现值。
期权时间价值 Time value：期权的时间价值，也称外在价值，是指期权合约的购买者为购买期权而支付的权利金超过期权内在价值的那部分价值。

期权价格=期权的内在价值+期权的时间价值.

2. 求计算看涨期权的内在价值和时间价值。

2019-证券分析师胜任能力资格考试-发布证券研究报告业务-010-001-期权的内在价值、时间价值、行权价、历史波动率、隐含波动率

3. 关于期权时间价值的计算

这是美国的交易报价方式，不同的品种其报价方式是不同的，在整数以后的报价方式是采用分数几分之一的方式进行报价的，但一般在行情报价中整数后面的那部分只报分子不报分母的，原因是分母是默认的(在交易规则中早已列明)。

4. 什么是期权时间价值和内在价值

买入期权便获得在约定时间以优于市场价买入或卖出标的资产的权利。为获得这种权利，买方需支付一定的权利金，也就是期权的价格。那么什么是期权时间价值和内在价值？
什么是期权的价格（权利金成本）
（以上证50ETF期权为例）
T型报价中，“最新”显示，便是买入一份任意执行价期权合约所需支付的权利金成本。实际上购买一张合约单位需要*10000，相当于购买股票一手的意思。
如上图，执行价为3.4000的认购合约“最新”显示为0.1150，意思是，当下买入一张该认购期权合约需支付1150元权利金成本。
根据交易所推出期权周期不同、执行价不同，所需权利金也不相同：从几十至几千元不等。所以对于期权的投资门槛并不算高，最小成交，一张起购就行。

图文来源：百度【财顺期权】
什么又是“期权的价值”
期权价格（权利金）是由“内在价值”和“时间价值”两个部分组成。
即：权利金=内在价值+时间价值
内在价值：
由执行价与标的ETF市价关系决定，表示期权买方可以执行价买入（认购）或卖出（认沽）标的ETF的收益部分。
换句话说，内在价值是指买入期权假设立即行权，可以获得的行权价差利润。记住两个公式就可以了：
认购期权内在价值=标的现价-执行价
认沽期权内在价值=执行价-标的现价
时间价值：
权利金除去内在价值，剩下部分便是时间价值。
时间价值对于期权买方来说反映了期权在未来增值的可能性。通俗的理解，就相当于生活当中为资产购买保险所缴的保险费。
因此“时间”是至关重要的，期权的“期”意为期限的意思，期权交易是有时间期限的，有时间则意味着有标的资产价格波动的可能性。
通常来说，期权有效期越长，时间价值越大。权利金成本也就越高，而随到期日临近，时间价值逐渐变小，直至归零。
也就是说，当你购买的保险合同到期后，保险费是不退的，这部分自然被保险公司收取。
期权T型报价的“比值指标”中可以看到，有的期权合约同时具有内在价值和时间价值两个部分，而有的只有时间价值，套录以上公式计算便可得知。
越是贵的合约内在价值越高；而之所以合约越是便宜那是因为想要得到资产未来增值的可能性也就变得越小。
期权到期时，自然没人愿意以高于市价的执行价去买入或卖出，可以直接从二级市场交易ETF就可以了，最终虚值合约变为废纸一张。
所以当购买的期权随正确的目标预期出现增值后，可将期权提前进行平仓，获得权利金利润。这也是期权投资者最主要的动机！

5. 什么是“期权时间价值”？

期权的时间价值，是指期权购买者为购买期权而实际付出的期权费超过期权的内在价值那部分价值。
期权的时间价值概况
期权的时间价值既反映了期权出售者在期权交易期内的时间风险，也反映了市场价格变动程度的风险。期权的时间价值与执行价格与市场价格的差距（绝对值）、距离期权到期日的时间长短有关系。
1.一般而言，期权的执行价格与市场价格的差距越大，则期权时间价值就越小；反之，时间价值就越大。
2.因为时间价值是人们因预期市场价格的变动，能使无内在价值的期权变为有内在价值的期权，或使有内在价值的期权变为更有内在价值期权而付出的代价。
3.当一种期权处于极度实值状态时，市场价格的变动能使它继续增加内在价值的可能性已经很小，因而任何人都不愿为买进该期权并继续持有它而付出比当时的内在价值更高的期权费。
4.在期权的有效期内，期权的时间价值的变化是一个从大到小、从有到无的过程。一般而言，期权的时间价值与期权有效期的时间长短成正比。

6. 期权价值、内含价值、时间价值有何关系?

期权价值又称为期权费或权利金，它具有双重含义，既是期权持有人为持有期权而支付的购买费用，又是期权出售人出售期权并承担义务而收取的权利金收入。
期权价值由内含价值加上时间价值构成，并随着内含价值和时间价值的不同而不同。期权价格、内含价值、时间价值之间的变动关系，可从静态和动态两方面进行分析。从静态的角度看，期权价格在任一时点都是由内含价值和时间价值两部分组成。当期权处于无价时，期权价格完全由时间价值构成；当期权处于平价时，期权价格完全由时间价值构成，且时间价值达到最大；当期权处于有价时，期权价格由内含价值和时间价值两部分构成。从动态的角度看，期权的时间价值在衰减，伴随着合约剩余有效期的减少而减少，期满时时间价值为零，期权价格完全由内含价值构成。

7. 期权时间价值

你得知道内涵价值指立即履行合约时可获取的总利润，也就是说我现在就执行期权时的获利，如果权利金小于内涵价值，就是我花1块就能立马赚2块。。。。哪有那么好的事情。。所以权利金一般都会比内涵价值高。如果真比他低了。。那卖期权的那个人就是傻子了。。
不过你可以这么想，真要是低了，时间价值是负数，就代表不需要时间即可获利，也是有意义的，只是由于不可能出现这种情况所以讲时间价值都是大于等于0 的。（内涵价值也是大于等于0 的，小于0 的叫虚值）

至于第二个问题我也没搞懂--~不过内涵价值不会牵扯到未来啊。。那会受影响的只有期权价格也就是权利金了。。那就得研究期权定价了。。--！！那个好复杂的说
期权定价你可以看看简单点的BS模型，或者其他像Rho之类的。
简单点来说吧，高利率情况下的折现值会减小么，那就是期权价值减小，在内涵价值不变的情况下，那就是时间价值减小了。。这是粗略的解释，详细的就去看数学模型吧。

8. 什么是期权的内在价值和时间价值

期权的内在价值，也称履约价值，是指期权持有者立即行使该期权合约所赋予的权利时所能获得的收益。（关键词：立即）
例如，一种股票的市价为每股50$，而以这种股票为标的资产的看涨期权的敲定价格为每股45$，如果这一看涨期权的交易单位为100股，那么，
[立即行权，即以敲定价格每股45$买入100股股票，然后在股票市场上以市场价格每股50$卖出]这一看涨期权的内在价值等于 100*（50-45）=500$
期权的时间价值是指期权购买者为购买期权而实际付出的期权费超过该期权的内在价值的那部分价值。
与剩余期限和内在价值有关。一般来讲，剩余期限越长，时间价值越大；但当期权临近到期日时，在其他条件不变的情况下，时间价值下降速度加快，并逐渐趋于零。

扩展资料:
影响因素
期权价格由内在价值和时间价值构成，因而凡是影响内在价值和时间价值的因素，就是影响期权价格的因素。
 1．协定价格与市场价格。协定价格与市场价格是影响期权价格的最主要因素。
这两种价格的关系不仅决定了期权有无内在价值及内在价值的大小。而且还决定了有无时间价值和时间价值的大小。一般而言，协定价格与市场价格间的差距越大，时间价值越小；反之，则时间价值越大。
这是因为时间价值是市场参与者因预期基础资产市场价格变动引起其内在价值变动而愿意付出的代价。当一种期权处于极度实值或极度虚值时，市场价格变动的空间已很小。
只有在协定价格与市场价格非常接近或为平价期权时，市场价格的变动才有可能增加期权的内在价值，从而使时间价值随之增大。
 2．权利期间。权利期间是指期权剩余的有效时间，即期权成交日至期权到期日的时间。
参考资料来源:百度百科- 期权的理论价格