现金流的重要性是什么？

1. 现金流的重要性是什么？

什么是现金流量表

2. 现金流有多重要

现金流量是投资项目在其整个寿命期内所发生的现金流出和现金流入的全部资金收付数量。是评价投资方案经济效益的必备资料。具体内容包括：(1) 现金流出：现金流出是投资项目的全部资金支出。它包括以下几项：①固定资产投资。购入或建造固定资产的各项资金支出。②流动资产投资。投资项目所需的存货、货币资金和应收帐款等项目所占用的资金。③营运成本。投资项目在经营过程中所发生的生产成本、管理费用和销售费用等。通常以全部成本费用减去折旧后的余额表示。(2) 现金流入：现金流入是投资项目所发生的全部资金收入。它包括以下几项：①营业收入。经营过程中出售产品的销售收入。②残值收入或变价收入。固定资产使用期满时的残值，或因故未到使用期满时，出售固定资产所形成的现金收入。③收回的流动资产。投资项目寿命期满时所收回的原流动资产投资额。此外，实施某项决策后的成本降低额也作为现金流入

3. 现金流的重要性

 现金流就是企业生存和发展的命脉，拥有充足现金流的企业才能够实现可持续发展，在新闻媒体中经常能够看到体量庞大并且盈利能力还不错的大集团大企业突然宣布破产清算，其中很大一部分原因是由于现金流出问题导致，也就是常说的资金流断裂。对于一个企业来说，现金流出了问题导致资金链断裂是一种非常危险的情况，一旦资金链断裂，企业将无法维持正常运营。
  现金流对企业的意义    
  1 、现金流是企业运营中的一项非常重要的指标，能够反映企业资产运营中资金流入和流出的情况； 
  2 、提升  现金流 也 是 在 提升企业价值 ， 企业的价值主要由 企业 每年自由现金流量 以及 贴现率决定， 因此增加企业 现金流就代表着企业价值的增长 ；
  3 、现金流  能 较为真实的展现企业的市场价值，市场上现金流良好的企业，一般经营状况都较为良好，抗风险能力也比较强，投资者对这种企业信心比较足；
  4 、企业的运营发展都离不开现金流，  现金流 相当于 是企业生存和发展的 血液，周而复始的运转，维持企业良好运营状况。

4. 现金流的重要性

相信这段时间的疫情，让很多人认识到手里有足够的现金流是多么的重要。很多小企业，熬不过这二三个月，都濒临破产。
  
 就拿我身边开饭店的说，年初之前囤的货，全部都在疫情那几天，折现变卖，自己建的饭店还背负的有贷款，本来指望春节能够挣钱，结果因为疫情，全年能够回本就不错了。因为饭店老板是门口邻居，所以他的情况，我们也聊了一下。员工的工资，各种贷款，平时可能觉得有栋酒楼很有钱，但是这段时间，听他说，遇到这情况，要不是自己手机有存款，先垫付员工工资，真的难熬。
  
 其实不仅这种小饭店，很多大公司都是需要大量现金流支撑的。像房企就是典型的高负债公司，表面上看有几千亿的市值，但背负银行的负债同样有上千亿，一旦遇到这种疫情的情况，没有现金回流，很快就会破产。据报道的，年初二月份有二十多家房企破产，尽管是各个地方的小企业，不是大型房地产开发公司，但也可以看出平时没有现金流，面对这种天灾，资金紧张就可能面临破产。
  
 最开始，今年年初的西贝公司董事长就发话，账面资金只够维持三个月，如果不能正常营业，真的会很快倒闭，尤其现在的公司向银行贷款越来越难。
  
 像我们所熟悉的苹果公司，市值万亿美元，但是公司账面上仍然有2000多亿美元的现金流。股神巴菲特，更是钟爱现金，比起一些依靠公司市值带来的财富，股神手握几百亿美元，可是实打实的金钱。
  
 以上就是举一些例子，直观的让大家了解一下。再说一些和我们比较贴切的。
  
 如果不是刚需型住房，不介意大家这么年轻就被房子给绑住，透支未来去背房贷。
  
 一个是，目前的住房市场已经饱和，相信大家身边各式各样的楼盘很多，就我身边县城而言，目前在售的楼盘有10几家，待售的还有10几家，这还不算上一些小产权住房。未来我不敢说跌，但是就我个人来看，涨的空间不大，至少在三四线城市，真不觉得会涨。除非你真到了谈婚论嫁的年纪，刚需型住房，不然真没必要搭载在一套房子上几十年。指不定未来就跌了。
  
 二是，不划算。比如你额外有一套房子，目前按照县城里大概在60万左右，一套房子，三居室，正常县城里收租，一年的大概2万块钱，一个月估计是1500左右，这还是比较贵的。正常在县城里租房子，肯定比这便宜的多，而且这还是你能租出去的情况，现在像十八线小县城也就学区房能方便租出去。但你如果有60万现金，即便放在银行存着，也有百分之二的收益，如果你买理财，年收益是百分之4.8，你如果买一些债权型基金，收益可能达到五个点。所以，房子和现金，我也是更倾向于现金。当然可能大多数人认为这是小城市。
  
 即便就是大城市北京，我哥在北京石景山区，他租房子的地点一平方均价五万多，他租的房子，一居室一间2000，和人合租的二居室，大概在五千左右，面积，有60多个平方，也就大概300万，你如果买理财，一年就是12万，但是租出去，一年就是6万，相差了一倍。当然在中国大多数家庭眼中，房子意味着安全吧。
  
 三是，考虑一下父母，估计大多数人买房，基本上父母掏干家底。我这是说的普通家庭，如果你家庭富裕当我没说。
  
 就我个人而言，如果我不是因为结婚之类的，刚需性买房，我更倾向于拿着现金去投资，而不是背负几十万的房贷，每月都要还款，要一堆创造不出价值的死物。所以，在这里给大家提个醒，留着现金真的挺重要。

5. 重视现金流

78/1000 概念/认知
  
 见：现金，再大都是小的；现金流，再小都是大的。
  
 感：以前只知道现金收入，没有现金流的具体概念认识，通过学习才知道这个会计术语对于每个人来说都非常重要，特别对做生意的人更有不一样的意义，可以说知道了这个概念，生意都会好很多。
  
 思：一个在企业上班的朋友说过他们的公司会满足客户的最小要求，比如有时客户只要一个产品，他们也会发过去，甚至会派技术人员上门服务，这种服务方式不仅仅是因为诚信，也是用这种方式来创造以后持续的现金流。
  
 至于个人做生意对利润的灵活追求更要有现金流理论做支撑，有了现金流意识，生意会做的更多更大。比如卖衣服，以前为了利润最大化，会比较死板，对于微利会根本不在乎，一单生意黄了就黄了不感觉可惜，有了现金流概念就知道这样会导致衣服销售的慢，库存周转期变长，现金流当然会变小。
  
 所以一单生意，现金（利润）再大都是小的，现金流再小都是大的。货品周转快，现金流就强就大，这个概念对个人头脑影响和行为模式的改变意义非常。
  
 行：改变以前固执死板的想法和做法，把现金流这个概念深刻理解后就用在平时的生意中，不管是上新货或尾（唯）品，都要灵活运用，加快货品周转率，增强现金流。要时刻记住：现金再大也是小的，现金流再小也是大的！

6. 现金流量的重要地位

虽然中国从1998年起就要求上市公司在年报中对现金流量信息进行披露，但目前国内大部分企业对现金流量的管理还仅局限于通过现金流量表的有关信息进行比率分析与趋势预测上，远远不能达到市场环境对企业的客观要求。本文就试图站在企业整个运营流程的角度上，通过对现金流量管理的内涵、作用和内容进行较为全面的剖析和探讨，并结合中国企业的经营现状提出相应的提高现金流量管理的对策和建议。一、现金流量管理在企业中的地位1、加强现金流量管理是企业生存的基本要求。每个企业都有其各自的不同发展阶段，其现金流量的特征也都有所不同。因此根据其在不同阶段经营情况的特征，采取相对应有效现金流量管理的措施，才能够保证企业的生存和正常的运营。否则就会对企业的生存带来致命的影响。如1975年，美国最大的商业企业之一W. T. Grant 宣告破产，而在其破产前一年，其营业净利润近1000万美元，经营活动提供营运资金2000多万元，银行贷款达6亿美元，1973年公司股票价格仍按其收益20倍的价格出售。该企业破产的原因就在于公司早在破产前五年的现金流量净额已经出现了负数，虽然有高额的利润，公司的现金不能支付巨额的生产性支出与债务费用，最后导致“成长性破产”。2、加强现金流量管理，可以保证企业健康、稳定的发展。以往对企业的发展能力进行评价的指标如利润、收入，但由于利润的计量方法可以被人为地操纵，再加上有些企业为了增加利润，会相应减少产品开发研究费用，这些费用的削减只会影响企业的长远利益。而现金流量则弥补了这些不足。自由现金流量则可反映企业总体支付能力，股权现金流量可以真实反映企业实际支付能力。两个指标综合反映了企业自身的支付能力及给予企业利益相关者的回报能力，是企业发展潜力的综合体现。因此，中国联通在其2003年计划工作会议上，就明确将企业自由现金流量作为对分公司发展进行考核的重要指标。3、加强现金流量管理可以有效地提高企业的竞争力。随着市场竞争的日趋激烈，这就要求企业在生产与管理中不断求新、求快，及时调整产品的生产工艺，以满足消费者千变万化的要求。在这种竞争背景下，现金的流动性就是决定企业运行速度的最重要的因素。而通过现金流量的管理，就可以使企业保持良好的现金流动性，提高现金的使用效率，从而将企业的资金及时地转化为生产力，提高企业的竞争力。二、整体把握现金流量管理的运作过程众所周知，现代企业作为一个资源转化增值的价值链，从企业产品的市场调研、研发设计、采购生产、库存销售至售后服务等整个工作流程中，所有环节都涉及资金的流入与流出。因此，现代财务管理的目标已不仅仅只是反映在事后的帐务处理、报表分析上，而是更多地反映在企业事前全面的资金预算、决策支持，事中的监督与控制，事后的总结与调整上。因此，伴随企业整个工作流程的现金流量控制和管理就成为企业财务管理的核心任务。1、生产经营中的现金流量管理企业进行生产过程中，现金流量管理的主要作用在于保证生产经营资金的安全，缩短现金循环周期，提高资金使用效率。主要表现在以下几个方面：⑴存货周转期的管理：生产经营活动中，对存货周转期的管理通常采用适时制管理，可以降低库存，减少对产品的检查、残次品的返工、不必要的原材料积压。⑵现金回收期的管理：企业从取得订单到收到货款的每一个程序都要指定专人定期检查。鼓励客户提前付款，对逾期的货款，应有专人负责追踪。加速现金的回收，缩短现金的回收期。⑶付款周期的管理：企业向外支付款项周期，并不是越长越好，如果支付过迟，会使企业丧失信用度，损害与供应商的关系，可能导致企业失去潜在的折扣优惠。2、企业筹资活动中的现金流量管理在企业的筹资活动中，现金流量管理主要集中在以下几个方面：⑴预测现金流量，制定筹资计划。企业可以通过以现金流量表为基础的预测是现金预测中最常见的一种方法，能对企业短期的现金流量进行预测，有助于日常的现金的管理，根据预测结果制定短期的管理计划。以资产负债表、损益表为基础的预测，是对企业长期发展的现金流量进行预测，测算出企业若干年后的资金的盈余或短缺，有助于企业长期战略计划的制定。这样企业能制定出较全面的筹资计划。⑵掌握财务状况，判别偿付能力。企业在制定筹资计划时，要充分考虑到自身的短期与长期偿债能力，避免在筹资活动中，现金的流动性出现问题，影响企业正常的生产经营活动。企业通常可以采用比率分析的方法，通过计算现金到期债务比、现金流动负债比、现金债务总额比等指标对自身的短期与长期的资金偿付能力进行测算。3、企业投资活动中的现金流量管理。企业投资活动所形成的现金主要包括收回投资、分得股利、债券利息等所得现金，以及购建固定资产、权益性投资、债权性投资等所支付的现金。在做出投资决策时，企业必须明确在可预见的风险下预期的未来收益是否大于当前的支出。本阶段的现金流量管理主要是：⑴估算投资风险，保证资金安全。在企业做出投资决策时，首先对自身所需的维持日常营运的资金及对未来不确定性的支出有一个估算，在此基础上形成的现金盈余企业才会进行投资。对所选择的投资对象，通过对投资对象提出的财务资料的分析，尤其是企业自由现金流量的大小，可以了解被投资企业的财务政策、获利能力、持续发展能力、风险及资金的现值，可以让投资企业在判断投资对象的回报能力上有一定的了解。在客观上提高了资金的安全性。⑵通过投资评估，保证资金效益。在做出投资决策时必须考虑到未来得到的收益是否大于投资支出，即货币的时间价值问题。企业可以使用很多方法来评估投资决策，但各种方法基本上都是建立在现金流量的基础上，如贴现现金流量法、净现值法等。一般来说如果一个项目的净现值大于零，对这个项目进行投资就是可行的。三、对于中国企业现金流量管理的对策建议综上所述，在当前激烈的市场竞争环境中，企业要求生存和发展，必须强化和依赖于有效的现金流量管理。但中国企业的现金流量管理还处于极低的水平。绝大多数企业实行的还是根据国家规定的现金开支范围和银行结算制度办理往来收付结算，以经验和内部牵制制度为主体的管理办法。笔者认为，可以采取以下措施来提高中国企业的现金流量管理水平。1、培养管理层的现金流量管理意识。公司的领导层具备良好的现金流量管理意识是现金流量管理的基本前提，这个意识来自于现代企业制度的管理创新，代表着最新的企业财务管理理念，是现代跨国公司发展的必然趋势。企业的决策者必须具备足够的现金流量管理意识，从企业战略的高度来审视企业的现金流量管理活动，为保证企业现金流量管理水平的提高提供组织基础。2、建立现金流入流出管理制度，建立现金流量管理的系统控制框架。企业在开展现金流量管理时，必须制定有效的现金流量的集中管理制度，建立现金管理的框架体系。这样企业就可以通过制定定期的管理报告、预算与预算控制报告来对现金管理进行及时的反馈，做出相应的调整。使得企业的每一项工作流程所带来的财务变化都能准确及时地反映到现金流量上来，从而为企业的管理决策做出评价。其次，企业在围绕“现金流量管理”这一核心展开的时候，势必牵涉到对整个企业工作流程的重新整合和统一，这样无疑可以高屋建瓴地对企业的内外信息作出及时、准确地判断和控制，这对提高中国企业的现代管理意识和水平有着极大的帮助。3、建立相应组织机构，加强现金流量的监督与管理。由于某些人为因素，如：判断失误、粗心大意、合谋、串通舞弊等现象会使管理体系不能发挥有效的作用。针对这些情况，企业要在管理人员定期进行监督的情况下，将现金管理落实到每一个部门，每一名员工，保证现金管理的每一部分都应有人负责，不应存在无人愿意负责的不确定领域。同时，建立相应的奖惩机制，来调动职工的积极性。只有建立在企业框架体系上的现金流量管理才是全面的现金流量管理。4、建立以现金流量管理为核心的管理信息系统。企业管理信息化是当今世界跨国公司应对全球一体化、信息化世界所必须采取的手段。据统计，世界500强中80% 的企业都采用了企业资源规划（ERP）的管理信息系统，以企业财务信息化系统平台的建立为入手点，以此来整合企业的生产管理流程，将企业的信息流、物流、资金流、工作流等集成在一起，使得管理者可以及时、准确地获得企业内外运营的各种财务、管理信息。将企业的财务管理从传统的记账、算账、制作报表为主转向财务控制、项目预算、资金运作、业务开拓、决策支持等主动运营上来，真正预测和把握企业现金流量的流入流出，以“现金流量管理”作为财务管理的创新核心，将工作流程与财务管理有机地整合在一起，抓住信息网络化这一机遇，实现企业管理跨越式的发展，才能真正提高企业的核心竞争力。

7. 现金流量的重要性

现金流量按其来源性质不同分为三类：经营活动产生的现金流量、投资活动产生的现金流量和筹资活动产生的现金流量。现金流量即是指企业在一定会计期间以收付实现制为基础，通过一定经济活动（诸如经营活动、投资活动、筹资活动和非经营性项目）而产生的现金流入、现金流出及其差量情况的总称。在现代企业的发展过程中，决定企业兴衰存亡的是现金流，最能反映企业本质的是现金流，在众多价值评价指标中基于现金流的评价是最具权威性的。现金流量比传统的利润指标更能说明企业的盈利质量。首先，针对利用增加投资收益等非营业活动操纵利润的缺陷，现金流量只计算营业利润而将非经常性收益剔除在外。其次，会计利润是按照权责发生制确定的，可以通过虚假销售、提前确认销售、扩大赊销范围或者关联交易调节利润，而现金流量是根据收付实现制确定的，上述调节利润的方法无法取得现金因而不能增加现金流量。可见，现金流量指标可以弥补利润指标在反映公司真实盈利能力上的缺陷。美国安然（Enron）公司破产以及新加坡上市的亚洲金光纸业（APP）沦为垃圾公司的一个重要原因就是现金流量恶化，只有那些能迅速转化为现金的收益才是货真价实的利润。对高收益低现金流的公司，特别要注意的是有些公司的收益可能是通过一次性的方式取得的，而且只是通过会计科目的调整实现的，并没有收到现金，这样的公司很可能存在未来业绩急剧下滑的风险。

8. 现金流量的三要素指的是

现金流量三要素包括：
①现金流量的大小，即现金流量资金的数额。
②现金流量的流向，即现金流量的流入或流出。
③现金流量的时间点，即现金流量流入或流出行为所发生的时间。

而现金流量三要素通常用于绘制现金流量图，现金流量图是一种反映经济系统资金运动状态的图表，即将经济系统的现金流量绘入时间坐标图中，然后表示出经济系统各现金流入、流出与相应时间的对应关系。现金流量图的运用，可以全面、形象、直观地体现经济系统的资金运动状态，是用于经济分析的有效工具。

现金流量图