某日纽约外汇市场的外汇报价为 即期汇率USD/CHF=1.8410/20 6个月远期差价为20/8

1. 某日纽约外汇市场的外汇报价为 即期汇率USD/CHF=1.8410/20 6个月远期差价为20/8

根据6个月远期差价20/8，前大后小，基准货币远期贴水，另一货币为升水，因此6个月远期CHF是升水，USD是贴水。
汇率=USD/CHF=（1.8410-0.0020）/（1.8420-0.0008）=1.8390/1.8412。

2. 某日纽约外汇市场报价：USD/JPY即期汇率为120.76/86，3个月远期90/80，请计算USD/JPY3个月的远期汇率。

三个月远期：USD/JPY=（120.76-0.90）/（120.86-0.80）=119.86/120.06
汇水前大后小，远期贴水。

3. 纽约外汇市场某日报价为：1英镑=1.4510/1.4530美元，一个月远期报价为：140/130

根据6个月远期差价20/8，前大后小，基准货币远期贴水，另一货币为升水，因此6个月远期CHF是升水，USD是贴水。汇率=USD/CHF=（1.8410-0.0020）/（1.8420-0.0008）=1.8390/1.8412。

4. 设在伦敦外汇市场上，六个月远期USD/CHF=1.4992/1.5000，六个月USD/DEM=1.8097/1.8108，则六个月远期CHF/D

六个月远期CHF/DEM=(1.8097/1.5000)/(1.8108/1.4992)=1.2065/1.2078
汇率相除,交叉相除,即小除大,大除小

5. 在纽约外汇市场，USD/DEM即期汇率：2.1425—45

三个月：USD/DEM（2.1425+0.0038）—（2.1445+0.0042）=2.1463-2.1487
一年：USD/DEM（2.1425-0.0135）—（2.1445-0.0125）=2.1290-2.1320

6. 1. (阅读理解)某日外汇市场行情如下： 纽约：    USD1=CHF 1.6160/70 苏

选择B【摘要】
1. (阅读理解)某日外汇市场行情如下：
纽约：    USD1=CHF 1.6160/70

苏黎世：GBP1=CHF 2.4060/70
伦敦：    GBP1=USD 1.5320/30

(1) (单选题) 请判断是否存在套汇机会？

A不存在套汇机会
B存在套汇机会
C无法确定
(2) (单选题) 如果有100万英镑，请给出套汇路线 （   ）。
A纽约 — 苏黎世 — 伦敦
B苏黎世 — 纽约 —伦敦
C伦敦 — 纽约 — 苏黎世
D伦敦 — 苏黎世 — 纽约
(3) (填空题) 套汇者用 100万 美元套汇，套汇利润是 （    ）万美元（保留到小数点后两位）【提问】
选择B【回答】
第二题选择D【回答】
第二题选择c。【回答】
套汇是61万ﾉ☀。【回答】
61万什么【提问】
61.60万【回答】
第三题[嘻嘻]【回答】

7. 某日伦敦外汇市场报价为即期GBP/USD=1.6075/85,三个月30/20,十二个月20/50.求三个月、十二个月的远期汇率

远期利率为：
3个月     (1.6075-0.0030)/(1.6085-0.0020)=1.6045/1.6065；
12个月   (1.6075+0.0020)/(1.6085+0.0050)=1.6095/1.6135。
计算远期汇率原理：
远期汇水：远期点数前小后大，则远期汇率升水，那么 远期汇率=即期汇率+远期汇水
远期汇水：远期点数前大后小，则远期汇率贴水，那么 远期汇率=即期汇率-远期汇水

远期汇率也称期汇汇率，是交易双方达成外汇买卖协议，约定在未来某一时间进行外汇实际交割所使用的汇率。 远期汇率到了交割日期，由协议双方按预订的汇率、金额进行交割。远期外汇买卖是一种预约性交易，是由于外汇购买者对外汇资金需在的时间不同，以及为了避免外汇风险而引进的。　　
升水(Premium):在货币市场中，升水指为判断远期或期货价格而向即期价格中添加的点数。与贴水（Discount）相对称。即当“被报价币利率”小于“报价币利率”时的情况。此时Swap Point为正数。这种情况下，换汇汇率点数排列方式为左小右大。　　　
贴水（Discount）是升水的对称。远期合同中本币资产以远期汇率计算的金额小于外币性负债以即期汇率计算的金额的差额。即：当“被报价币利率”大于“报价币利率”时的现象,即换汇点数小于零。换汇点数(Swap Point)排列方式为左大右小。

8. 已知纽约外汇市场即期汇率为USD1/CHF=1.5340,三个月远期瑞士法郎贴水30点。又知1

即期汇率为USD1/CHF=1.5340,远期汇率美元升水USD1/CHF=(1.5340+0.0030)=1.5370
即期利率高的货币瑞士法郎贴水,利率差6.5%-5.1%=1.4%
(1)掉期成本率:0.0030*4/1.5340=0.78%,小于利差,抵补套利可以获利.
(2)操作:将美元即期兑换成瑞士法郎,进行三个月投资,同时卖出三个月瑞士法郎投资本利的远期,三个月后瑞士法郎投资本利收回,按远期合同兑换成美元,减去美元投资的机会成本,即为获利:
1000000*1.5340*(1+6.5%/4)/1.5370-1000000*(1+5.1%/4)=1516