期货投机与套利交易计算题求过程！公式！

1. 期货投机与套利交易计算题求过程！公式！

期货投机和套利交易

　　价差套利

　　总的来说，价差套利的盈亏都可以用如下公式计算：

　　价差套利盈亏＝Σ每个期货合约的盈亏 （30）

　　一般可以将价差套利分为买进套利和卖出套利。买进套利是指如果套利者预期不同交割月的期货合约的价差将扩大，则套利者将买入其中价格较高的一“腿”，同时卖出价格较低的一“腿”的套利行为。卖出套利是指如果套利者预期不同交割月的期货合约的价差将缩小，则套利者通过卖出其中价格较高的一“腿”，同时买入价格较低的一“腿”的套利行为。

　　由此，套利盈亏也可以采用如下公式计算：

　　买进套利的盈亏＝平仓时价差－建仓时价差 （31）

　　卖出套利的盈亏＝建仓时价差－平仓时价差 （32）

2. 期货蝶式套利计算 希望能哥能姐们说一下思路。如果在考试中出现这样的题怎么算能节约时间。忠心感谢了！

碰到这种题，不用每个都计算一遍结果。只需要排除法就可以了。

比如说选项A，3月份盈利，5月份也盈利，7月份也盈利，可以排除。
选项C，3月份盈利，5月份也盈利，但是都是小赢，而5月份是大亏，也可以排除。
选项B，3月份小亏400元，5月份赚1000元，7月份亏450元，结果就是盈利150元了。

3. 在套利操作中,套利者通过即期外汇交易买入高利率货币，同时做一笔远期外汇交易，卖出与短期投资期限相吻

正确答案：A
解析：掉期交易适用于短期套利的场合。在套利操作中，通过即期外汇交易买人利率高的货币，同时做一笔远期外汇交易，卖出与短期投资期限相吻合的该货币。这样，无论日后利率高的货币汇率如何贬值，套利者都不会受到影响。

4. 期货交易的题，在线等，分析套利机会

1，套利的理论价差：如果用于期货交易，分现货价格与同期货价格之差，远期合约价格与近期合约价格之差等。
2，合理价差也是分：期货交易和商品的套期保值二种。不能混为一谈。
3，“假设小麦价格9月份1200/吨，11月份1279元/吨，年利率6%，小麦仓储费用0.3元/吨/天，交易手续费2元/ 手（单边），交割手续费10元/手，增值税税率13%。试分析其中的套利机会。”这个问题也是涉及到以上我提到的期货交易和商品的套期保值二种，你的前提是要套期保值，那么卖出11月份期货价1279元/吨，但是这里没有给出当前的现货价格和预期的现货价格，无法分析其中的套利机会。

5. 某投资者以99-26的价格卖出美30年长期国债合约10手,最终以99-12平仓,计算投资者盈亏

（99.26-99.12）*10=1.4
不算手续费的话，盈利1.4

6. 抵补套利是套利投资者在套利开始时运用掉期交易以确定未来的收益

抵补套利是套利投资者在套利开始时运用掉期交易以确定未来的收益。（　） 
   查看答案解析  【正确答案】 抵补套利是指套利投资者将在套利过程中与掉期交易结合在一起，通过在套利活动的开始时就锁定了套利存款期届满时的汇率水平，实现不承担汇率风险的套利外汇交易。 
   【答案解析】 本题考查套利交易。参见教材P263。 
  
  
   　 　　

7. 一道关于套利策略选择的题 求指教

假如持有40货币，3个月利息为40*5%* (3个月/1年)=0.5，意思就是资本收益是0.5货币
远期为43，做空远期，做多近期，利润是3货币，减掉0.5还有2.5的利润。
远期为39，做多远期，做空近期，利润是1货币，减掉0.5还有0.5的利润。

8. 1.68%65%资者想要进行套利活动，又害怕汇率风险，因此决定利用期货市场进行保值。假设套期保值当

您说的问题我没有理解，您可以↓详细说明一下吗？【摘要】
1.68%65%资者想要进行套利活动，又害怕汇率风险，因此决定利用期货市场进行保值。假设套期保值当天，英镑的即期汇率为1.3528，英镑期货价格为1.3481.1）请问美国商人在期货市场应该如何操作？2）若到期时，英镑的即期汇率为1.3327，英镑期货价格为1.3295，试计算该美国投资者的损益。【提问】
您说的问题我没有理解，您可以↓详细说明一下吗？【回答】
1.假设英国6个月的利率为8%，美国6个月的利率为5%，一美国投
资者想要进行套利活动，又害怕汇率风险，因此决定利用期货市场进
行保值。
假设套期保值当天，英镑的即期汇率为1.3528，英镑期货价格为
1.3481.
1）请问美国商人在期货市场应该如何操作？
2）若到期时，英镑的即期汇率为1.3327，英镑期货价格为1.3295，
试计算该美国投资者的损益。【提问】
请问好了吗【提问】
正在查询【回答】
请画图并分析在固定汇率制度下，资本完全不能自由流动时，扩张
性财政政策的效果【提问】
这边暂时根据您提供的资料暂时没有查找到【回答】