股民，IPO，券商，上市公司，中国证监会之间是什么关系呢？

1. 股民，IPO，券商，上市公司，中国证监会之间是什么关系呢？

股民是待宰羔羊
IPO就是屠刀和剪刀
券商是剪羊毛的，但要向证监会交税
上市公司是吃羊肉的，也要向证监会交税
证监会是即吃羊肉，油收税。同时，天天呼吁要改革屠宰制度，提高羔羊成活率！

国务院在《期货交易管理条例》中规定，"中国证监会对期货市场实行集中统一的监督管理"。显然，中国证监会的是经政府授权的法定监管部门，履行的是法定监管职责。
在中国证监会内部，专门设有期货监管部，该部门是中国证监会对期货市场进行监督管理的职能部门。
期货监管部下设综合处、交易所监管处、期货公司监管处、境外期货监管处和市场分析五个处。

2. 投行怎么"做"IPO? 在书上看到投行的主要业务中有一项就写着“做IPO”，是什么意思？如何做？

您看的这本书我想要么它不是主要介绍投行业务的，要么就是一本形同目录的书，只有科普作用，没有学习价值。

我国投行业务不够丰富，以通道业务为主，大块主要是IPO、再融资、并购重组、债券、财务顾问等几类业务，其中从规模来看，毫无疑问IPO最大，债券次之，再融资和并购重组相对较少，财务顾问由于一般金额较低用途可能涉及违规，所以最少。

要问“怎么做IPO”，那么中国IPO真的可以写一本大厚书，这项业务从发展历史、业务难度、监管严格性、利益体涉及量等几个方面看都值得学习，而掌控各方利益关系的，基本就是券商。所以说，IPO从投行的角度来看还真的很复杂，我只能简单说说：

IPO业务大致分这么六个环节吧，说起来方便一点，分别是项目设计、改制及辅导、保荐、会上攻关、发行和持续督导等六个环节，每个环节都有其深厚的学问，以下描述中使用到的专有名词，请自行百度。

1、项目设计
所谓项目设计，就是在发行人、PE等利益人研究投资的过程中，协助他们将IPO前期工作设计好，比如财务方案、集团重组方案、上市时间规划、后期股份变现规划等等。

2、改制及辅导
改制，就是将一个公司从有限责任公司改成股份有限公司，这是有点学问的；辅导，就是教会发行人如何按照上市公司规章、规定去运行。在此期间，投行还要对公司不符合上市规定的行为、现象和既成事实进行“包装”和整改，以使发行人符合上市规定。

3、保荐
当包装好之后，投行需要制作材料，向证监会推荐发行人进行IPO，证监会把这种业务称之为保荐，意思是好坏、对错都要投行来承担责任。由于这项责任重大，因此这项业务属于IPO中的重要业务。

4、会上攻关
会，就是证监会，会上攻关，就是指在证监会审核期间由投行负责与证监会进行反复沟通，以期证监会能够更了解发行人业务模式和历史事实的背景。这项工作是目前我国投行的一项重要工作，项目成败都在此间，成，则天下太平，败，则两三年辛苦都将付诸东流。

5、发行
发行，就是证监会审核通过后，投行开始向机构和散户销售股票。IPO发行在我们国家几乎没有障碍，几乎人人都知道打新中签的赚钱概率超过90%，股民和机构对打新几乎都是趋之若鹜。

6、持续督导
证监会要求投行在完成IPO之后，对发行人进行2年及一期或3年及一期的持续督导，也就是负责帮证监会看着发行人不要刚上市就乱搞小动作骗钱，也是一种证监会监督新上市公司、撇清自身责任是一种业务要求。对投行来说，持续督导业务即是坏事，又是好事，坏就坏在无收益地承担发行人后续责任，而发行人如果违规，投行基本也会在不知情的情况下难辞其责；好就好在紧贴客户，客户一旦在持续督导期还有新的融资计划，投行也会第一时间知悉，并及时介入，便于取得新的合同。

IPO大致就是这么多，但每项业务都十分复杂，涉及法规众多，不合规案例也都层出不穷，想要全面了解，确实需要看很厚的书才行！！希望这些对您有用

3. 首次公开发行股票一定要保荐人吗？如果是， 是不是因为公开发行就意味着在证交所挂牌上市

IPO不但需要券商（证券公司）做保荐人，而且需要律师、会计师事务所等中介机构的帮助。保荐人要对该公司做全职调查，撰写招股说明书等申请材料，提交到证监会审核。IPO的审核流程比较复杂且漫长，大部分的事情都是券商在做，也就是保荐人在做。

4. 投行是我正确的选择吗？

1.看看这家证券公司的投行口碑怎么样。如果是业内比较好的投行，还是值得一去的。如果比较差，也没什么业务，待遇估计也不会怎么样，那么要谨重。
2.投行的女同志还是相对比较少的。关键是投行需要经常出差，而且可能长时间不能回家，幸福指数肯定会受影响的。
3.投行不是个可以干的长久的行业，很多人趁着年轻打拼几年，到时精力和体力根不上就做不动了，转行的很多。
4.保代考试挺变态的。主要会计得好，法律你应该是没什么问题了，而且那个也得要有三年投行工作经验才能考，还得在项目上签了字才能转正保代。也不是那么容易。

综合权衡一下吧，做投行是比较辛苦，尤其是项目组。

5. 证券从业人员发展路线是什么？一个投行人士说要先从卖方做起，因为辛苦，学的也最多

如果你要进证券公司（广义的投行）的投行部门，本科几乎是没戏的，普通大学毕业的就不要想这个方面了。证券公司（广义的投行）有很多部门，包括业务的比如经纪、研究所、自营、固定收益、资管等等，也包括非业务的，比如稽核、风控、财务等等。这些都是总部。当然基本也要研究生，除非很优秀的本科。

如果你一个刚毕业的人，除非是不错的财经类，可以去营业部当个分析师，要不然就只能做柜员或经纪人了。一个经纪人，如果想去证券公司投行部门，那几乎就是天方夜谭。一个经纪人的成长空间，到顶了无非就是营业部营销总监或者营业部负责人了。

买方：一般是指基金公司或大的社保基金，这些是拿了自己资金或者别人的资金去买产品（比如债券，比如股票），所以称为买方

卖方：一般指证券公司，这些是制造了产品在市场上卖的（一家公司的股票，可转债，普通债都可以认为是证券公司“创造”出来的产品。）

6. 如何进入证券公司关键部门或是成为核心员工

以下是一般证券公司的关键核心部门，如果能了解这些部门的作用，你就能对症下药了
1、投资银行业务（为企业服务）
核心是帮企业融资，比如IPO、再融资，也衍生到相关的重组、上市公司收购兼并等等业务，靠收手续费赚钱。
涉及的业务部门包括：
投资银行部，负责寻找需要融资的企业，写申请文件等等。
资本市场部，负责撮合投资银行部和机构销售部，协调双方的利益冲突，起到防火墙的作用；
并购部，做收购兼并业务。
以上几个部门的工作内容，早期主要是学习大量的法律法规和财务会计知识，按照要求写各种文件，苦力性质的工作居多，所以要求员工踏实、勤奋、爱学习。后期会涉及到找项目、拉客户、撮合交易的事情，要求销售能力强，人际沟通强。
如果对资本市场有一定感觉会有帮助，但不是硬性要求。
2、自营和资产管理业务（投资业务）
自营就是证券公司用自己的钱来投资，比如炒股、炒债券。资产管理是用客户的钱来投资，比如炒股、炒债券，资产管理挣的钱是属于客户的，但是证券公司可以收管理费。
涉及的业务部门包括：
自营部，传统的投资部门，用公司自己钱做股票和债券投资一般都在这个部门；
资产管理部，和自营部比较相似，只是用客户的钱来投资；
其他投资管理部门，比如做PE的、产业基金的等等。这个是广义的，不一定就是证券公司的一个部门，也可能是通过子公司的形式来做其他投资，但是业务内容差不多。
这几个部门和下面的研究部工作类似，都是分析金融市场的长短期趋势，选择投资对象，甚至具体下单操作。所以分析研究能力是核心，财务和各行业的具体知识要过硬，另外要对资本市场有很好的感觉。对人际能力的要求不如其他部门高。
3、经纪业务（为投资者服务）
核心是为有钱的投资人提供服务，主要通过投资者的交易佣金赚钱。
涉及到的部门是：
经纪业务部，管理营业部，主要服务中小投资者、散户等等；
机构销售部，负责服务大客户比如机构投资者，帮他们买股票；
研究部，为机构销售部服务，为大客户提供研究分析报告，客户如果认可某证券公司研究部门的水平，就会更倚重该公司的销售部门来进行交易，证券公司可以获得更多的佣金。
晋升机制恐怕没有统一的模式，就不说了。

7. 在证券公司投行实习可以报考保荐代表人资格考试吗？

在证券公司投行实习不可以报考保荐代表人资格考试。
保荐人资格考试不是一般应试性考试，非相关从业人员无法报考，须在证券公司投资银行部等相关部门工作，只要在此部门工作就可以参加保荐代表人资格考试（因为需要通过公司统一报名），通过该考试以后就可以注册为保荐代表人。
参考人员应满足下列条件：
（1）在证券公司从事证券发行承销、收购兼并、固定收益等投资银行相关业务的正式工作人员；
（2）从事证券发行承销、收购兼并、固定收益等投资银行相关业务两年以上（包括在证券公司、律师事务所、会计师事务所、资产评估机构从事证券发行承销、收购兼并、固定收益等投资银行相关业务的经历），从业年限计算截止至2013年6月21日，兼职、实习等工作时间不计入从业时间；
（3）已取得证券从业资格（即通过证券从业人员资格考试基础科目至少一门专业科目的人员）。

报考方式及报考条件：
考试报名工作采用证券公司统一通过协会网站报名的方式。保荐代表人资格考试不允许以个人报名。各证券公司从事证券发行承销和收购兼并等投资银行业务且已取得证券从业资格的人员（即通过证券业从业人员资格考试基础科目及至少一门专业科目的人员）均可报名参加考试。
另外，根据中国证监会《公司债券发行试点办法》的精神，各证券公司从事固定收益类业务且已取得证券从业资格的人员也可报名参加考试。考试合格且符合中国证监会规定的其他条件的人员，可按照有关规定向中国证监会申请注册登记为保荐代表人。

8. 证券公司设立的投资银行业务主要是做什么的？

投行简要概述